Litij karbonat: kontinuirani pad cijena

Kao što očekuje industrija, litij karbonat je gotovo predodređen da padne ispod psihološkog praga od 200 000 juana/toni. Dominove domine pokrenut će lančanu reakciju, ne samo da će plan Ningde Timesa za "rabat litijeve rude" biti osuđen na propast, već će skuplji proizvođači litijeve soli pretrpjeti gubitke ili čak bankrotirati, a to će također pogoršati osjećaj čekanja i vidjeti lanaca industrijskih poduzeća.
Prema najnovijoj ponudi Shanghai Nonferrous Metals Network, 7. travnja, litij karbonat (99,5 posto baterije/domaći) pao je za 5000 juana na 210 000 juana/toni. Prema trenutnom trendu, pad ispod 200 000 juana/toni već je čvrsto utvrđen.
Prethodno je Ningde Times implementirao plan "rabata za litijsku rudaču" kako bi snizio cijene za kupnju od uzvodnih proizvođača litijskih materijala, nudeći popuste nekim visokokvalitetnim kupcima kao što su Ideal, NIO, Huawei i Jikron, zaključavajući cijenu poravnanja litij karbonata na 200 000 juana po toni. Ako cijena litij karbonata padne ispod 200 000 juana/toni, ovaj plan će također izgubiti na značaju.
Zapravo, poznavatelji industrije dodatno su smanjili svoja očekivanja za cijenu litijeva karbonata. Tijekom intervjua za Battery China na Forumu konferencije stotinu ljudi 2023., Wang Yu, predsjednik Funeng Technology, otvoreno je izjavio: "U ovogodišnjoj situaciji, očekuje se da će cijena litij karbonata brzo pasti, a procjenjuje se da dalje će padati.Nije nemoguće doći ispod 100000 juana/toni
Obrazac ponude i potražnje se promijenio
Osnovna tržišna logika je da ako se previše dignete, padat ćete. Kao što je rekao Li Liangbin, predsjednik Ganfeng Lithium Industry, "Ako je jučer bilo 600 000 juana po toni, sutra bi moglo biti 100 000 juana po toni." A prije samo nekoliko mjeseci, u studenom 2022., najviša cijena litijeva karbonata skočila je na nedostižnu razinu od oko 600 000 juana po toni, a sada je pala za više od 60 posto.
U prošlosti, s brzim razvojem novih energetskih vozila, proizvođači kompletnih vozila također su uložili mnogo novca. Da bi postigli učinak, izgubili su mnogo novca. Mnogi proizvođači cjelovitih vozila ne mogu si priuštiti da ove godine potroše mnogo novca kako bi to kompenzirali. Ako cijena ne ispuni očekivanja, mogu smanjiti proizvodnju. Osim toga, masovna proizvodnja natrijevih baterija već je imala utjecaja na industriju litij karbonata", analizirao je Wang Yu.
Zapravo, industrija tržišta novih energetskih vozila ove godine očito nije tako dobra kao prošle godine, a učinak hlađenja se već pojavio. Kinesko automobilsko udruženje predvidjelo je da se očekuje da će prodaja novih energetskih vozila u Kini dosegnuti 9 milijuna jedinica 2023., što je povećanje od 35 posto u odnosu na prethodnu godinu. Iako i dalje raste, to je već "ozbiljan zastoj" u usporedbi sa stopom rasta od preko 90 posto u 2022. Kao odgovor na kraj baterija, neki domaći proizvođači baterija počeli su postupno sužavati svoj tempo.
Posljednjih mjeseci, zbog relativno usporenog tržišta novih energetskih vozila, cijela industrija baterija doživjela je neočekivane fluktuacije, pri čemu su i tvrtke za proizvodnju sirovina i baterije imale relativno visoke razine zaliha,” rekao je Zhang Xiaocong, potpredsjednik marketinga u Ruipu Lanjunu.
Što se tiče opskrbe, Wang Yu je istaknuo da u svijetu nema manjka resursa litij karbonata, a proizvodnja litij karbonata nije teška u svim aspektima, a resursi litija ne nedostaju. Izvršni direktor Tesle Musk također je naglasio da je ključno ograničenje u proizvodnji novih energetskih baterija kapacitet pročišćavanja litija, a ne istraživanje rudnika litija.
Zapravo, obrazac ponude i potražnje za litijem počeo se mijenjati. Prema China CITIC Construction Futures, očekuje se da će opskrba litijem od 2023. do 2025. biti približno 1,1225 milijuna tona, 1,5465 milijuna tona, odnosno 1,831 milijuna tona litijeva karbonata; Potražnja za litijem iznosi 1,1045 milijuna tona, 1,3612 milijuna tona, odnosno 1,6515 milijuna tona litijeva karbonata. Može se vidjeti da će industrija postići ravnotežu između ponude i potražnje litija 2023. godine, a nakon 2024. doći će do prekomjerne ponude.
Otkriveno ispod 100 000 juana/toni, razgovarajmo o tome ponovno
Pad cijena litija velika je blagodat za proizvođače električnih vozila. Zhu Jiangming, osnivač, predsjednik i izvršni direktor tvrtke Zero Run Automobile, izjavio je da za svakih 100 000 juana/toni smanjenja cijene litij karbonata, utjecaj na bateriju iznosi 5 centi po vat satu, što je 50 juana po kilovat satu. To će donijeti relativno dobar učinak smanjenja troškova, a električno vozilo za 50 stupnjeva može imati smanjenje troškova od nekoliko tisuća juana.
Li Bin, osnivač i predsjednik NIO Automobilea, također je spomenuo da će svaka promjena cijene litij karbonata od 100 000 juana/toni utjecati na bruto profitnu maržu NIO Automobilea za oko 2 boda. Ako padne na razinu od preko 100 000 juana/toni, (u usporedbi s prošlogodišnjom visokom cijenom), može osloboditi (gotovo) 8 bodova bruto profitne marže.
Ali nekoliko je obitelji sretno, a nekoliko zabrinuto. Proizvođači litijeve soli koji su zaradili na litijevom karbonatu prošle godine sada su počeli "ići od slatkog prema gorkom". Prema medijskim izvješćima, Jiangte Electric, tvrtka za ekstrakciju litijevog tinjca sa sjedištem u Yichunu, Jiangxi, nedavno je izjavila da su zbog smanjene nizvodne potražnje i povećanih zaliha neke proizvodne linije obustavljene radi dinamičkih prilagodbi.
Battery China je ranije izvijestio da je trošak ekstrakcije litija iz spodumena obično oko 70000-80000 juana/toni, ali u nedostatku rudnika kod kuće, trošak može premašiti 300 000 juana/toni. Troškovi ekstrakcije litija iz tinjca su čak i veći od onih iz spodumena. Prijavljeno je da se novododani proizvodni kapacitet rudnika litija Yichun u Jiangxiu 2022. može zajamčiti samo ako cijena litijeva karbonata prijeđe 400 000 juana/toni; Stoga su proizvođači osuđeni na gubitke.
Pod utjecajem pada cijene litijeva karbonata, cijena litijeva heksafluorofosfata, koji se uglavnom proizvodi od litijeva karbonata, također je pala u oblake u samo nekoliko mjeseci. Prema podacima koje je objavio Shanghai Steel Union, 4. travnja cijena litij heksafluorofosfata dosegla je 96 000 juana/toni, što je smanjenje od oko 84 posto u odnosu na povijesno najvišu vrijednost. A započeo je i "ciklus gubitka" litij heksafluorofosfata.
Prema Li Yunfengu, generalnom direktoru tvrtke Dofluoro, trenutno postoji 48 domaćih poduzeća za proizvodnju litij heksafluorofosfata, a postoji približno 15 poduzeća za proizvodnju elektrolita s proizvodnim kapacitetom. Na pašnjacima ima više lavova nego zebri. Procjenjujem da će u sljedećih nekoliko godina 40 od ​​ovih 48 poduzeća izgubiti novac (što čini 83 posto), a samo će jedno ili dva poduzeća u industriji uistinu zarađivati
Trenutna situacija s kojom se suočavaju proizvođači materijala od litijeve soli je da cijena litijeva karbonata neprestano pada, što dovodi do toga da se "nizvodni kupci ne usuđuju dati velike narudžbe". Opći mentalitet je čekati i vidjeti, čekati i vidjeti, a onda čekati i vidjeti. Kao što je rekao Wang Yu, također je moguće da cijena litij karbonata dosegne ispod 100 000 juana/toni.
Trenutna cijena je samo 200 000 juana/toni, pa pričekajmo još malo. Kao i na tržištu A-dionica, logika investitora je: kad dotakneš dno, uzmi dno.